引导基金需要备案吗?

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根据《私募投资基金监督管理办法》第二条规定,本办法所称的私募基金是“以非公开方式向投资者募集资金设立的投资基金”;同时第六条的规定, 基金业协会负责登记私募基金管理人并公示相关信息。从监管的角度来看,法律上的定义很重要,因为这将决定哪些机构受基金的监管以及监管的程度如何。

其次,关于题主提到的引导基金是否应该进行登记的问题,目前我们讨论的主要是私募股权基金的情况(即主要是进行股权投资的活动)。如果从监管部门的规定来看,大部分省市的创投引导基金的管理都参照了私募股权基金的模式进行管理。比如,深圳市创业投资有限公司作为全市创业投资的主体和融资的中心,其设立的子基金全部按照私募股基金的模式运作,并在基金业协会进行了备案。又如青岛市创业投资引导基金有限公司作为地方政府设立的产业投资基金,按照私募基金的要求管理运营,也在基金业协会进行了备案。所以,从实践情况来看,政府成立的产业投资基金或者创投引导基基本上都会进行备案。

但是,这里也存在着一个前提,那就是这个基金是以私募的方式向合格投资者募集的。如果说只是一个政府出资设立的公司,采用公司制的形式运作,并通过公司的子公司或孙公司进行投资,显然不需要像私募基金一样在基金业协会进行备案。毕竟公司制是一种传统的企业组织形式,而私募则是基金的一种发行方式而已。所以说,引导基金是否需要备案关键取决于它的基金模式的选择。

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创投企业不需办理专门的注册审批,而是在工商登记之后向管理部门办理投资情况报告。对于引导基金,国家还正在考虑,是否要实行专门的审批制度。

创投企业从事国家需要重点扶持和鼓励的产业投资,其投资额可以按比例额抵扣应纳税所得额。创业投资企业的具体确认管理办法和企业投资运作的具体管理办法由国务院另行规定。

对具体的投资项目操作,由创业投资企业自主决定,有关部门不干预企业的投资决策。为防止有的企业以创业投资企业为名从事其他投资或者违法活动,危害社会公众利益,必须建立严格的投资风险管理体系和审慎的投资风险控制机制,明确投资方向、投资策略和投资限制。

具体的投资项目操作由创业投资企业自主决定。为使社会公众及时了解创业投资企业的情况,规范企业行为,应当接受社会公众的监督,有关部门应当建立创业投资企业信息披露制度。对于应当公开的信息,应当及时向社会公开披露。

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