商业贷款利率低了吗？
最近，各地房贷放款速度加快，甚至出现了部分银行额度紧张的情况！ 这意味着，自2017年全面降息降准以来，房贷利率首次出现下降可能，楼市拐点或将到来！ 一、房贷利率下调 近期，全国多个城市银行房贷利率出现下调，广州首套房贷利率降至5.4%！ 对房地产来说，这是一个非常重要的信号。 在2021年底的时候，各大城市的房贷利率还是处于上浮的状态，尤其是在二手房交易方面，很多城市都设置了相应的调控手段。
到了今年3月份，楼市调控再次发力，上海、深圳、杭州等热点城市纷纷上调房贷利率，北上广深四大一线城市全部加息！ 其中，作为房贷利率重地的上海，首套房贷利率从原来的基准利率LPR加60BP，即5.2%，上升到LPR加80BP，也就是5.8%；二套房贷利率则从之前的LPR加100BP，即6.0%上升到LPR加110BP，也就是6.6%！ 在上一轮房地产周期中，上海曾出现过房贷额度不足导致延期的现象。 此次调整之后，上海的房贷利率回到了五年前的水平，对于楼市来说无疑是一个重要的信号。
除了上海之外，北京也调整了房贷利率，首套房利率由5.2%调整到5.5%，二套房利率由5.7%调整到5.9%，两者均增加了LPR的加点数值。 而广州此次下调房贷利率，同样是基于LPR基点上的变化，首套房贷利率从此前的LPR+100BP，即5.3%调整为 LPR+80BP，也就是5.2%，二套房贷利率从LPR+120BP，即5.4%下调至LPR+100BP，即5%！ 据统计，目前广州房贷利率是继北京之后，第二低的房贷利率水平，全国第一低的房贷利率在青岛（首套房LPR+45BP）和昆明（首套房LPR+55BP）。
在央行发布的2021年货币政策执行报告中，提及了房地产市场，报告中提到要维护住房价格总体平稳。 那么，这次房贷利率下调，是否意味着货币政策转向，地产政策边际放松？ 二、地产融资“三条红线” 实际上，去年开始，监管部门对房地产企业融资就开始监管。 2020年12月，人民银行、银保监会发布《关于建立银行业金融机构房地产贷款集中度管理制度的通知》，设置好各商业银行房地产贷款占比上限以及个人住房贷款占比上限。
2021年初，央行又发布《中国金融稳定报告(2020)》，指出保持宏观杠杆率基本稳定，做好债务风险防范工作。 2021年3月底，央行又发布了《关于对商业银行信贷资产风险暴露进行量化管理的指导意见》，明确商业银行每一客户贷款及债项下的单笔授信业务、集团客户的单笔授信业务或集团内单客户授信余额之和，不得高于该商业银行资本的75％；对单一借款人（含企业、企业和企业的关联方）、借款企业集团及其所属子公司在内的各类企业（不含个人），其融资总量占所有客户融资总量的比例不高于50Ｊ。
通过一系列的政策部署，房地产贷款在各项贷款中的占比逐渐下降，2020年末，房地产贷款同比增长9.4%，低于各项贷款同比增速近5个百分点。
三、房贷额度松动 虽然房地产贷款的占比在下降，但是居民部门的杠杆水平仍在上升。 中国人民银行调查统计司城乡居民家庭资产负债情况调查显示，2019年中国城镇居民家庭户均总资产为317.9万元，人均可支配收入4.24万元；2020年城镇居民家庭户均总资产为315.9万元，人均可支配收入4.38万元。
同时，调查还显示，城镇居民家庭负债率平均为26.8%，家庭偿债收入比平均为18.3%，其中，有房贷家庭的这一指标分别为19.2%和13.6%，明显低于全社会的平均水平。 也就是说，尽管房地产贷款整体规模下降，但居民部门杠杆水平却在上升，而且大部分居民加的贷款都是按揭贷款，也就是买房贷款，这直接推动了楼市的需求。
随着房贷政策环境的变化，此前贷款额度紧张的城市开始出现松动的迹象。 上海某国有大行个贷部人士表示，目前该行已经接到了相关通知，对于符合条件的客群，可以先发资料申请，审批通过后即可发放贷款。浙江地区部分银行也出现了这样的情况。